Analiza indeksu WIG 20 i indeksu DAX przed sesją 13.08.2020

Za nami kolejna sesja podczas której przewagę „osiągnęły byki”. Indeks WIG 20 podczas środowej sesji zyskał na wartości 0.44% natomiast indeks DAX wzrósł o 0.86%. Wczorajszy przebieg notowań , zarówno na DAX jak i na naszym WIG 20 wskazuje że ostatnie dwie sesje tygodnia mogą mieć całkiem ciekawy przebieg i wnieść nieco więcej emocji niż przez 3 ostatnie sesje.

Indeks WIG 20

Na wykresie dziennym indeksu WIG 20 powstała wczoraj mała wzrostowa świeczka. Sama w sobie nic ona nie zmienia w sytuacji technicznej, dalej jesteśmy w konsolidacji. Jednak jej położenie , układ swingowy a także bliskość szczytu utworzonego przez Pin bar spadkowy z przed ponad 3 tygodni daje podstawy aby ostatnie dwie sesje tygodnia okazały się bardziej emocjonalne i dające znacznie więcej podpowiedzi „co dalej?”. Strefa na Koronę i bliskość szczytu Pin bara to elementy , które powinny uaktywnić znacząco podaż , jeśli rynek miałby uznać, że szczyt jest już za nami od 3 tygodni. Równocześnie, cały wzrost od 1765 i utworzonej na tym dołku formacji Gwiazdy porannej, ma charakter pełnej korekty prostej. Zatem mamy podstawy aby sądzić że albo rynek załamie się w końcówce tygodnia nie pozwalając na wybicie Pin bara albo , to w ujęciu bardziej pozytywnym rozbuduje wzrosty w celu utworzenia pełnego impulsu. W tym drugim przypadku oznaczałoby to że rozwija nam się teraz fala 3 impulsu co powinno spowodować , że dzisiejsza i jutrzejsza sesja powinny przynieść znaczne przyspieszenie wzrostu po przez wyraźnie większy „zielony procent”. Wydaje się więc, że najbliższe dwie sesje, mimo wszystko, powinny być ciekawsze. Na pytanie, który z scenariuszy jest bardziej prawdopodobny trudno jest udzielić jednoznacznej odpowiedzi. Tu nawet wykres intra kontraktów daje sprzeczne sygnały.

Na obecną chwilę, na wykresie intra kontraktów na WIG 20, mamy ORGR z zasięgiem ok. 80 pkt do poziomu ok. 1915-1920. Wczorajsza sesja idealnie wpisała się w re-test linii szyi tej formacji a to powinno zaowocować wyraźnym ruchem wzrostowym przez kolejnych kilka , kilkanaście godzin. Jednak tak naprawdę to ten fakt jest jedynym aczkolwiek ważnym elementem przemawiającym na korzyść byków. Niestety po wczorajszej sesji mamy nie jeden a kilka elementów, które preferują drugi scenariusz z zmianą kierunku na spadkowy bez wybicia szczytu na 1887. Po pierwsze, brak reakcji na to działo się wczoraj na innych parkietach , kiedy to S&P po korekcie ponownie tworzył impuls wzrostowy i osiągał kolejny nowy szczyt i gdzie nie inaczej było z indeksem DAX. Po drugie wczorajsza końcowa próba wybicia poziomu szczytu intra na 1857 , nieudana próba wiązała się również z wyraźnym spadkiem LOP co miało miejsce po raz pierwszy od kilku sesji. Do tej pory LOP rósł dość znacznie przez 3 ostatnie sesje a jak wiemy każdy ruch kierunkowy dobiega końca wraz z spadkiem LOP , który jest efektem poddania się jednej ze stron rynku. I po trzecie, to już taka mała szpilka w stronę ORGR a właściwie układu fal który ją tworzył, mianowicie dość płytkie prawe ramię w przekuciu na układ falowy oznacza, że po pierwszym wyraźnym impulsie wzrostowym od 1762 do 1843 mieliśmy płytka korektę znoszącą zaledwie 38.2% tego impulsu. A tu statystyka jest nieubłagana, po pierwszej fali mamy głębokie korekty znoszące od 50 do nawet 100% a po fali „a” mamy płytkie korekty własnie w okolicy 38.2%. I w naszym przypadku mamy to drugie. Zatem w związku z powyższym jest więcej kwestii które przemawiają na korzyść scenariusza z dość szybką zmianą kierunku bez wybicia 1887. Oczywiście jeśli tak się zadzieje to istotne będzie to z jakiego poziomu. Dla mnie poziomy do zwrotu są na ok. 1863-1867 a kolejny w okolicy 1880. Jeśli byłby to ten wyższy to wówczas byki do końca nie stracą swojej szansy ponieważ będzie to miejsce po którym ponowne zejście do linii szyi byłoby tylko wykonaniem zakresu OB i możliwością utworzenia pędzącej 1:1. No ale to już jest raczej kwestia małego wróżenia :).

Indeks DAX

Na wykresie dziennym indeksu DAX powstała kolejna świeca wzrostowa, która już dość wyraźnie wybiła strefę oporu i pokazuje realizację ruchu w trendzie wzrostowym , który powinien osiągnąć nowy szczyt po wcześniejszym utrzymaniu OB. Tu również mamy poziomy (związane w tym przypadku z luką cenową), które obecny układ 3 fal mogą zakończyć jako korektę co powinno przekuć się w zdecydowany odwrót. Jednak pamiętając o trendzie trzeba zakładać dalszy wzrost a dotychczasowy układ od ostatniego dołka wskazywałby na to że powstaje fala 3 w impulsie a to powinno zaowocować dzisiejszym przyspieszeniem wzrostu. Dlatego i na DAX również końcówka tygodnia powinna mieć bardziej emocjonujący charakter.

Na wykresie intra kontraktów na DAX mamy wyraźny trend wzrostowy. Obecnie znajdujemy się w korekcie , która nie powinna zbyt mocno zejść poniżej poziomu ok. 13000 a w następstwie powinniśmy mieć jeszcze co najmniej jedno wyjście na nowy szczyt intra. Gdyby rynek był w fazie fali 4 impulsu to wyjście na nowy szczyt nie byłoby zbytnio spektakularne. Taki scenariusz byłby jednak bardziej odpowiadający zakończeniu korekty wyższego rzędu z Diamentem po środku. Jednak mamy trend wzrostowy w dużych interwałach czasowych i to co dzieje się od momentu zakończenia dynamicznej korekty spadkowej z wtorku ma idealny charakter do tego aby było dopiero pierwszą falą w znacznie większym impulsie. W takim przypadku czekałby nas bardzo dynamiczny i silny ruch wzrostowy podczas dzisiejszych notowań. Zatem bez względu na to z czym tak naprawdę mamy do czynienia pozycje S nie są na tę chwilę mile widziane. No i pamiętajmy jakby nie było to zarówno na DAX jak i na naszym WIG 20 mamy jednak trend wzrostowy, więc mimo wszystko to scenariusze bardziej optymistyczne powinny być tymi bazowymi a spostrzeżenia jakie stoją na drodze do takich rozwiązań , zwłaszcza na naszym rynku, powinny zapalać pomarańczowe światełko w naszych głowach.